Chapitre 20 — La réglementation du capital avant la crise

Calculatrice interactive — Bâle I : actifs pondérés, ratios de capital, plafond du Tier 2 (exercice 5), Bâle II : capital IRB et risque de marché (exercice 6)

Bâle I : actifs pondérés, ratios de capital, plafond du Tier 2

RWA = somme des (pondération x actif) par categorie. Ratio Tier 1 = Tier1 / RWA ; ratio total brut = (Tier1+Tier2) / RWA, sans plafond. Le Tier 2 eligible ne peut exceder le Tier 1 (Tier2 <= 0,5 x capital total equivaut a Tier2 <= Tier1) ; le ratio total eligible utilise ce Tier 2 plafonne. Le Tier 1 minimal requis pour atteindre le seuil visé se recalcule automatiquement, avec le Tier 2 eligible et le ratio total qui en resultent.

Actifs et ponderations de risque (Bale I)

Categorie	Prets entreprises	Oblig. Etat OCDE	Creances banques OCDE	Hyp. assurees Etat	Hyp. non assurees
Actif (millions)
Ponderation (%)

Capital comptable et minima

Tier 1 (millions) Tier 2 brut (millions) Minimum Tier 1 / RWA (%) Minimum total / RWA (%)

Bâle II : capital IRB pour un portefeuille de deux prêts, et capital pour risque de marché

RWA-equivalent IRB = 12,5 x EAD x LGD x (DR99,9 - PD) x MA (formule de l'exemple du cours) ; capital = 8% du RWA-equivalent. Comparaison a Bale I / approche standardisee : RWA = 100% x EAD. Risque de marche : MR = max(VaR de la veille, m x VaR moyenne 60 jours) ; m de base (aucune exception) ou m releve (plus de dix exceptions de backtesting sur 250 jours).

Deux prets d'entreprise (approche avancee IRB)

Parametre	Pret 1	Pret 2
EAD (millions)
LGD (%)
PD (%)
DR99,9 (%)
MA (ajust. maturite)

Risque de marche : VaR et multiplicateur