Chapitre 12 — IGARCH, GARCH-M et la mémoire longue

Calculatrice interactive — IGARCH et RiskMetrics, opérateur de différenciation fractionnaire, test de la prime de risque

IGARCH : h_t avec β₁ = 1 − α₁

α₁

ε_{t-1}

h_{t-1}

d (0 = GARCH, 1 = IGARCH)

nombre de coefficients

δ̂

écart-type estimé