Chapitre 9 — Application : l'évaluation des contrats à terme financiers

Calculatrice interactive — évaluer un contrat à terme sur action (exercice 5), la valeur d'un contrat en cours de vie (exercice 6)

Évaluer un contrat à terme sur action

Prix comptant S0

Taux sans risque r (%, composé en continu)

Échéance T (années)

Valeur actuelle des revenus connus I

Rendement continu q (%, alternative à I)

Prix observé sur le marché (optionnel)

Prix d'exercice K (fixé à la conclusion)

Prix comptant actuel S0'

Taux sans risque r (%, composé en continu)

Échéance restante T (années)